Autor: Kancelaria PLA.partners
Fundacja rodzinna stała się dla wielu właścicieli firm narzędziem nie tylko sukcesyjnym, lecz również istotnym elementem efektywnej podatkowo struktury kapitałowej. Najczęściej fundacja działa jako wspólnik spółek operacyjnych i otrzymuje od nich dywidendy. Pytanie, jak te dywidendy są opodatkowane, jest jednym z kluczowych w projektowaniu struktury rodziny biznesowej. Kancelaria PLA.partners doradza, jak ułożyć politykę dywidendową oraz finansowanie spółek zależnych, aby fundacja rodzinna realnie wykorzystywała swoje zwolnienie podatkowe.
Dywidendy krajowe trafiające do fundacji rodzinnej
Fundacja rodzinna co do zasady nie płaci podatku dochodowego od osób prawnych od dywidend otrzymywanych od krajowych spółek zależnych. To efekt podstawowej cechy fundacji rodzinnej, czyli zwolnienia podmiotowego z CIT w zakresie dozwolonej działalności gospodarczej. Przystępowanie do spółek handlowych i uczestnictwo w nich mieści się w tej dozwolonej działalności, dlatego dywidendy z tytułu udziałów w krajowych spółkach kapitałowych są w fundacji rodzinnej zwolnione podatkowo.
Maciej Pilarek, adwokat i wspólnik PLA.partners, podkreśla, że ten mechanizm istotnie zmienia atrakcyjność fundacji rodzinnej w roli wspólnika. Pozwala wypracowywać zyski na poziomie spółek operacyjnych, transferować je do fundacji w formie dywidendy i akumulować w ramach fundacji bez bieżącego obciążenia podatkowego.
Reinwestycja w obrębie fundacji rodzinnej
Skoro dywidendy krajowe nie są w fundacji opodatkowane bieżąco, fundacja może te środki reinwestować, w nieruchomości, papiery wartościowe, kolejne udziały w spółkach lub pożyczki na zasadach przewidzianych w katalogu dozwolonej działalności. Każda taka reinwestycja również pozostaje w obrębie zwolnienia, o ile mieści się w dopuszczalnym zakresie aktywności fundacji.
W praktyce zespołu PLA.partners ten mechanizm jest projektowany jako element długoterminowej polityki kapitałowej rodziny biznesowej. Fundacja rodzinna staje się platformą, w której kapitał krąży w sposób efektywny i powiększa się szybciej niż w klasycznej strukturze spółkowej.
Dywidendy zagraniczne, podatek u źródła w państwie spółki
Sytuacja komplikuje się w przypadku dywidend wypłacanych przez spółki zależne mające siedzibę w innym państwie niż Polska. Posiadanie udziałów w zagranicznych spółkach przez fundację rodzinną mieści się w katalogu dozwolonej działalności na gruncie prawa polskiego. Państwo źródła dywidendy może jednak nakładać podatek u źródła od wypłacanej kwoty, co wpływa na realny przepływ środków do fundacji.
W projektach prowadzonych przez PLA.partners ten parametr jest analizowany dla każdej zagranicznej spółki zależnej. Wybór lokalizacji spółki, struktura jej kapitału oraz zasady rozliczeń międzynarodowych wpływają na finalną efektywność podatkową dywidend zagranicznych.
Spółki zagraniczne transparentne podatkowo, ryzyko 25%
Wyjątkowo ostrożnie należy podchodzić do udziałów fundacji rodzinnej w zagranicznych spółkach transparentnych podatkowo. Według aktualnego stanowiska krajowej administracji skarbowej takie struktury mogą nie mieścić się w katalogu dozwolonej działalności fundacji rodzinnej, co skutkuje brakiem zwolnienia podatkowego i opodatkowaniem dochodów stawką 25%.
Z perspektywy klienta prywatnego oznacza to, że nie każda zagraniczna struktura jest pożądanym przedmiotem inwestycji fundacji rodzinnej. Eksperci PLA.partners analizują każdą strukturę osobno, oceniając zarówno parametr formalny, jak i realny efekt podatkowy.
Polityka dywidend a polityka świadczeń, dwa powiązane obszary
Polityka dywidend spółek zależnych i polityka świadczeń fundacji rodzinnej to dwa powiązane obszary projektowania struktury. Decyzja o tym, ile dywidend trafia do fundacji, wpływa na to, ile kapitału może być akumulowane w fundacji, a w konsekwencji na to, ile świadczeń może być wypłacane beneficjentom w długim horyzoncie.
W pracy zespołu PLA.partners te dwa obszary są projektowane łącznie. Tylko wtedy struktura jest spójna, podatkowo efektywna i adekwatna do celów rodziny biznesowej.
Skutki prawne i biznesowe dla klienta
Z perspektywy właściciela firmy struktura dywidendowa fundacji rodzinnej oznacza:
- brak bieżącego obciążenia CIT dywidend krajowych w fundacji,
- możliwość reinwestowania kapitału w obrębie fundacji rodzinnej bez bieżącego podatku,
- konieczność uwzględnienia podatku u źródła przy spółkach zagranicznych,
- ryzyko stawki 25% przy spółkach zagranicznych transparentnych podatkowo,
- powiązanie polityki dywidend z polityką świadczeń fundacji,
- konieczność stałego monitoringu stanowisk administracji skarbowej.
Plan działania, jak ułożyć dywidendy w fundacji rodzinnej
W praktyce zespołu PLA.partners polityka dywidend w fundacji rodzinnej powstaje w sekwencji:
- mapa spółek zależnych, krajowych i zagranicznych,
- analiza klasyfikacji każdej spółki w kategoriach dozwolonej działalności fundacji,
- ocena podatku u źródła w państwie siedziby spółki zagranicznej,
- weryfikacja transparentności podatkowej spółek zagranicznych,
- projekt polityki dywidendowej spółek zależnych spójnej z celem fundacji,
- monitoring stanowisk administracji skarbowej i okresowa weryfikacja struktury.
Skontaktuj się z kancelarią PLA.partners
Potrzebujesz wsparcia prawnego lub indywidualnej analizy Twojej sprawy? Wejdź na PLA.partners i skontaktuj się z naszym zespołem, pomożemy ocenić sytuację i zaproponujemy konkretne rozwiązania.
O autorze
